一、投資項目可行性分析

公司從事光伏電池領域多年，不斷吸納海內外專業人才，已形成優秀的專業研發團隊，研發實力得到廣泛認可，研發成果包括2019年榮獲第二十一屆中國專利優秀獎的發明專利《管式PERC雙面 太陽能(3.850,0.00, 0.00%) 電池及其制備方法和專用設備》(專利號：ZL201710353392.3)。公司擬由全資子公司浙江愛旭太陽能科技有限公司(以下簡稱“浙江愛旭”)投資建設光伏研發中心，開展光伏技術、材料和設備的研究和開發，全力打造光伏產業的科技創新平臺。該中心除支持公司內部的研發外，還擬與全球產業鏈內的領先型企業、國際著名科研院所及國內、外知名高校展開廣泛的光伏產業理論創新和工程技術創新合作，力爭成為光伏技術領域具備重要影響力、理論和技術突破的重要起源地，為光伏行業不斷取得突破性發展貢獻力量。公司基于自身在太陽能產業鏈中的優勢地位和整合產業鏈中的其他優勢資源的能力，認為具備實施光伏研發中心項目的可行性。

二、投資項目的主要內容

1、投資項目名稱：光伏研發中心項目

2、項目實施主體：浙江愛旭太陽能科技有限公司

3、建設內容：建設光伏研發中心大樓，購置安裝研發設備及配套設施。本項目建成后，光伏研發中心大樓建筑面積約23867.53㎡。

4、建設地點：浙江省義烏市光電信息高新技術產業園區浙江愛旭太陽能科技有限公司廠區。

5、建設周期：本項目整體建設周期為8個月。

6、項目投資概算：本項目建設投資概算為7億元。其中基建及配套設施投入1.5上海愛旭新能源股份有限公司(600732)2019年年度股東大會會議資料49億元，研發設備購置投入4億元，研發經費投入1億元，流動資金投入0.5億元。

7、資金來源：公司自籌和募集資金。本項目為公司2020年非公開發行A股股票的募投項目之一，擬使用募投資金金額為3億元(未扣除發行費用)。8、投資項目地塊的取得：本項目規劃占用土地面積約2828.5㎡。2019年2月，浙江愛旭與義烏市自然資源和規劃局簽訂《國有建設用地使用權出讓合同》，并取得項目地塊產權證書。

三、投資的目的和對公司的影響

1、投資目的建設技術領先的光伏研發中心，開展光伏技術、材料和設備的研究和開發，全力打造光伏產業的科技創新平臺。

2、對公司的影響光伏研發中心項目形成開放性、創造性的研發環境，有利于公司加強高層次技術人才培養、形成優質技術和專利儲備，進一步鞏固公司技術優勢。

同時，光伏研發中心項目形成產業鏈合作、高校和科研院所賦能的研發氛圍，可以提高研發效率，形成更多實用、可量產的研發技術，提高公司產品競爭力。設立光伏研發中心后，公司培養的技術人才、形成的技術儲備及研發成果，可以持續賦能公司的運營與發展，進一步保障公司產品質量，滿足增強公司持續創新能力的需要。

四、存在的風險

1、本次項目實施如因國家或地方有關政策調整、項目審批等實施條件及融資環境發生變化，項目的實施可能存在順延、變更、中止或終止的風險。

2、本投資項目的資金來源方式為公司自籌和募集資金，如果融資政策、融資環境發生變化，項目的實施可能存在順延、變更、中止或終止的風險。鑒于本項目投資建設可能會對公司現金流造成壓力，公司將統籌資金安排，合理確定資金來源、支付方式、支付安排等，確保該項目順利實施。本議案已經公司第八屆董事會第四次會議審議通過。請各位股東審議。